Η Capital Group του Βαγγέλη Μαρινάκη ετοιμάζεται να κάνει μια κίνηση οι οποία αναμένεται να αλλάξει τις ισορροπίες στην αγορά των δεξαμενόπλοιων.
Μετά από μια επιθετική τοποθέτηση στον κλάδο των crude oil tankers, ο ελληνικός όμιλος προχωρά στη δημιουργία μιας νέας, καθαρά εξειδικευμένης (pure-play) εταιρείας δεξαμενόπλοιων, η οποία φιλοδοξεί να ανταγωνιστεί τους μεγαλύτερους παίκτες παγκοσμίως. Η εταιρεία με την ονομασία Capital Tankers αναμένεται να εισαχθεί στο χρηματιστήριο Euronext Growth του Όσλο έως τα μέσα Μαρτίου, ενώ ήδη εξετάζεται σε δεύτερη φάση η μετάβαση στην κύρια αγορά του Oslo Stock Exchange, αλλά και πιθανή διπλή εισαγωγή στις Ηνωμένες Πολιτείες.
Η νέα εταιρεία, έχει ήδη κινητοποιήσει μεγάλους χρηματοοικονομικούς οίκους για την άντληση κεφαλαίων. Συγκεκριμένα, συνεργάζεται με τις Fearnley Securities και Pareto Securities ως συντονιστές της διαδικασίας, ενώ Clarksons Securities και SB1 Markets αναλαμβάνουν τον ρόλο των bookrunners. Η ιδιωτική τοποθέτηση εκτιμάται ότι μπορεί να αποφέρει έως και 345 εκατομμύρια δολάρια, με τις σχετικές ανακοινώσεις να αναμένονται γύρω στις 10 Μαρτίου και την εισαγωγή να στοχεύεται περίπου στις 17 Μαρτίου.
Πρόκειται ουσιαστικά για μια νέα εταιρεία που θα επικεντρωθεί αποκλειστικά στα δεξαμενόπλοια μεταφοράς αργού πετρελαίου, αναλαμβάνοντας τα πλοία που έχει ήδη παραγγείλει η Capital Maritime & Trading. Η στρατηγική της θα βασιστεί κυρίως στην αγορά spot και σε βραχυχρόνιες ναυλώσεις, επιδιώκοντας ευελιξία και υψηλές αποδόσεις, με παράλληλη στήριξη από ένα ανταγωνιστικό λειτουργικό κόστος. Σημαντικό ρόλο θα έχει η υποστήριξη της CMTC, ενός ομίλου με ισχυρή παρουσία στις διεθνείς κεφαλαιαγορές, μεταξύ άλλων μέσω της εισηγμένης στο NASDAQ Capital Clean Energy Carriers Corp.
Ο CEO της νέας εταιρείας, Jerry Kalogiratos, σημείωσε ότι η Capital Tankers φιλοδοξεί να προσφέρει στους επενδυτές πρόσβαση σε έναν από τους νεότερους και πιο τεχνολογικά προηγμένους στόλους δεξαμενόπλοιων που υπάρχουν σήμερα στη δημόσια αγορά.
Όταν ολοκληρωθεί το επενδυτικό πλάνο, ο στόλος θα αριθμεί 30 πλοία. Η πλειονότητα αυτών θα είναι είτε διπλού καυσίμου με δυνατότητα χρήσης LNG είτε LNG-ready, ενώ θα διαθέτουν και scrubbers, στοιχείο που δείχνει σαφή προσανατολισμό σε περιβαλλοντικά αυστηρότερο πλαίσιο λειτουργίας. Για σύγκριση, η Euronav της CMB.TECH διαθέτει 31 δεξαμενόπλοια, ενώ η Frontline, η μεγαλύτερη εταιρεία του κλάδου, ελέγχει στόλο 75 πλοίων.
Ο αρχικός στόλος της Capital Tankers θα περιλαμβάνει 12 VLCCs, 10 Suezmax και 8 Aframax/LR2. Από αυτά, τρία πλοία βρίσκονται ήδη σε λειτουργία και πέντε αναμένεται να παραδοθούν μέσα στους επόμενους τρεις μήνες. Παράλληλα, βρίσκονται υπό παραγγελία ακόμη 22 δεξαμενόπλοια, ενώ η εταιρεία διατηρεί και 13 επιπλέον options σε σταθερές τιμές έως το τέλος του 2026. Επιπλέον, εξασφαλίζει για διάστημα 10 ετών δικαίωμα πρώτης προτίμησης (right of first refusal) σε νέες ναυπηγήσεις ή εμπορικές ευκαιρίες απασχόλησης πλοίων διάρκειας τουλάχιστον 12 μηνών που εντοπίζει η CMTC.
Τα κεφάλαια που θα αντληθούν αναμένεται να κατευθυνθούν κυρίως στη χρηματοδότηση του φιλόδοξου ναυπηγικού προγράμματος.
Η εκτιμώμενη αποτίμηση της νέας εταιρείας κατά την εισαγωγή της αγγίζει τα 13,4 δισεκατομμύρια δολάρια, επιβεβαιώνοντας ότι πρόκειται για μια κίνηση μεγάλης κλίμακας. Ουσιαστικά, η Capital Group ποντάρει σε μια ισχυρή ανοδική πορεία της αγοράς δεξαμενόπλοιων τα επόμενα χρόνια, βασιζόμενη και στην εκτίμηση ότι ο λεγόμενος «shadow fleet» θα περιοριστεί σταδιακά, λόγω αυστηρότερων κανονισμών και ελέγχων, αλλά και ενδεχόμενων γεωπολιτικών εξελίξεων, όπως μια συμφωνία ειρήνης μεταξύ Ρωσίας και Ουκρανίας.
